آیا عملکرد سهام اخیر Aktiengesellschaft (ETR: RAA) تحت تأثیر اصول آن به هیچ وجه است؟

بیشتر خوانندگان از قبل می دانند که سهام عقلانی (ETR: RAA) طی سه ماه گذشته به میزان قابل توجهی 26 ٪ افزایش یافته است. با توجه به اینکه قیمت سهام معمولاً در دراز مدت با عملکرد مالی یک شرکت مطابقت دارد ، ما تصمیم گرفتیم که شاخص های مالی آن را از نزدیک مطالعه کنیم تا ببینیم آیا آنها در حرکت قیمت اخیر دست برای بازی دارند یا خیر. به ویژه ، ما امروز به Roe عقلانی توجه خواهیم کرد.

ROE یا Retu Of Equity ابزاری مفید برای ارزیابی چگونگی مؤثر یک شرکت می تواند بازده سرمایه گذاری خود را از سهامداران خود ایجاد کند. به عبارت دیگر ، این یک نسبت سودآوری است که نرخ بازده سرمایه ارائه شده توسط سهامداران شرکت را اندازه گیری می کند.

چگونه بازده سهام را محاسبه می کنید؟

فرمول ROE:

بازپرداخت سهام = سود خالص (از ادامه عملیات) stquite سهامداران سهامداران

بنابراین ، بر اساس فرمول فوق ، ROE برای منطقی:

24 ٪ = 146 میلیون یورو 613 میلیون یورو (بر اساس دوازده ماه تا سپتامبر 2022).

"بازده" سود دوازده ماه گذشته است. این بدان معناست که به ازای هر 1 یورو ارزش سهامداران ، این شرکت 0. 24 یورو سود کسب کرده است.

ROE چه ارتباطی با رشد درآمد دارد؟

تا کنون ، ما آموخته ایم که ROE اندازه گیری می کند که یک شرکت چگونه سود خود را کسب می کند. بسته به میزان این سود شرکت سرمایه گذاری مجدد یا "حفظ" را بازآفرینی می کند و یا به طور مؤثر این کار را انجام می دهد ، ما قادر به ارزیابی پتانسیل رشد درآمد یک شرکت هستیم. با فرض اینکه همه چیز دیگر برابر باشد ، شرکت هایی که بازده بالاتری در سهام دارند و هم حفظ سود بالاتر معمولاً شرکت هایی هستند که در مقایسه با شرکت هایی که دارای ویژگی های یکسانی نیستند ، نرخ رشد بالاتری دارند.

رشد درآمد عقلانی و 24 ٪ ROE

اولین چیز اول ، ما دوست داریم که آن عقلانی یک ROE چشمگیر داشته باشد. دوم ، مقایسه با میانگین ROE گزارش شده توسط صنعت 12 ٪ نیز مورد توجه ما قرار نمی گیرد. نیازی به گفتن نیست ، ما کاملاً شگفت زده شده ایم که می بینیم درآمد خالص عقلانی با نرخ 4. 8 ٪ طی پنج سال گذشته کاهش یافته است. بر این اساس ، ما احساس می کنیم که ممکن است دلایل دیگری وجود داشته باشد که تاکنون در این مقاله مورد بحث قرار نگرفته است که می تواند مانع رشد شرکت شود. مانند این شرکت بخش عظیمی از درآمد خود را به عنوان سود سهام پرداخت می کند ، یا با فشارهای رقابتی روبرو است.

به عنوان یک مرحله بعدی ، ما عملکرد عقلانی را با صنعت مقایسه کردیم و دریافتیم که عملکرد آن حتی در مقایسه با صنعت ، افسرده کننده است ، که درآمد آن را با نرخ 1. 9 ٪ در مدت مشابه کاهش داده است ، که کندتر از شرکت است.

XTRA: رشد درآمد گذشته RAA 5 دسامبر 2022

رشد درآمد یک معیار مهم است که هنگام ارزش گذاری سهام در نظر گرفته می شود. این مهم است که یک سرمایه گذار بداند که آیا بازار در رشد درآمد مورد انتظار شرکت (یا کاهش) قیمت گذاری کرده است یا خیر. انجام این کار به آنها کمک می کند تا اگر آینده سهام امیدوار کننده یا بدخواهانه به نظر برسد ، تأسیس کنند. آیا منطقی نسبت به سایر شرکت ها نسبتاً ارزش دارد؟این 3 اقدامات ارزیابی ممکن است به شما در تصمیم گیری کمک کند.

آیا منطقی سود خود را دوباره سرمایه گذاری می کند؟

عقلانی نسبت پرداخت متوسط سه ساله بالا 62 ٪ دارد (یعنی 38 ٪ از سود خود را حفظ می کند). این نشان می دهد که این شرکت بیشتر سود خود را به عنوان سود سهام برای سهامداران خود پرداخت می کند. این به نوعی در توضیح اینکه چرا درآمدهای آن کاهش یافته است ، پیش می رود. فقط با اندکی سرمایه گذاری مجدد در تجارت ، رشد درآمد بدیهی است که کم یا غیر وجود دارد.

علاوه بر این ، عقلانی در طی یک دوره حداقل ده سال سود سهام را پرداخت کرده است و نشان می دهد که حفظ پرداخت سود سهام حتی اگر به هزینه رشد تجارت باشد ، برای مدیریت مهمتر است. آخرین داده های تحلیلگر ما نشان می دهد که نسبت پرداخت آینده شرکت طی سه سال آینده تقریباً 69 ٪ پیش بینی می شود. در نتیجه ، انتظار نمی رود ROE عقلانی نیز تغییر کند ، که ما از تخمین تحلیلگر 27 ٪ برای ROE آینده استنباط کردیم.

خلاصه

در کل ، ما احساس می کنیم که عقلانی ویژگی های مثبتی دارد. با این حال ، رشد درآمد پایین کمی نگران کننده است ، به ویژه با توجه به اینکه این شرکت نرخ بازده بالایی دارد. اگر این شرکت در حال سرمایه گذاری مجدد بیشتر از درآمد خود باشد ، سرمایه گذاران می توانستند از ROE High استفاده کنند. همانطور که قبلاً بحث شد ، این شرکت بخش کوچکی از سود خود را حفظ می کند. با این گفته ، ما آخرین پیش بینی های تحلیلگر را مطالعه کردیم و دریافتیم که در حالی که این شرکت در گذشته درآمد خود را کاهش داده است ، تحلیلگران انتظار دارند که درآمد آن در آینده رشد کند. برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد پیش بینی های رشد درآمد آینده شرکت ، به این گزارش رایگان در مورد پیش بینی های تحلیلگر برای شرکت برای کسب اطلاعات بیشتر توجه کنید.

ارزیابی پیچیده است ، اما ما به ساده کردن آن کمک می کنیم.

دریابید که آیا با بررسی تجزیه و تحلیل جامع ما ، که شامل تخمین های ارزش منصفانه ، خطرات و هشدارها ، سود سهام ، معاملات خودی و سلامت مالی است ، به طور بالقوه بیش از حد یا کم ارزش است.

در مورد این مقاله بازخورد دارید؟نگران محتوا هستید؟مستقیماً با ما در تماس باشید. از طرف دیگر ، تیم تحریریه ایمیل (AT) SimplyWallst.com.

این مقاله توسط Simply Wall ST از نظر ماهیت کلی است. ما فقط بر اساس داده های تاریخی و پیش بینی های تحلیلگر فقط با استفاده از یک روش بی طرفانه ارائه می دهیم و مقالات ما در نظر گرفته نمی شود که مشاوره مالی باشند. این توصیه ای برای خرید یا فروش سهام نیست و اهداف شما یا وضعیت مالی شما را در نظر نمی گیرد. هدف ما این است که تجزیه و تحلیل متمرکز بلند مدت را که توسط داده های اساسی هدایت می شود ، ارائه دهیم. توجه داشته باشید که تجزیه و تحلیل ما ممکن است در آخرین اطلاعیه های شرکت حساس به قیمت یا مواد کیفی عامل نباشد. به سادگی Wall ST در هیچ سهام ذکر شده هیچ موقعیتی ندارد.

درباره XTRA: RAA

گویا

Aktiengesellschaft عقلانی در توسعه ، تولید و فروش وسایل آشپزی حرفه ای برای آشپزخانه های صنعتی در سراسر جهان شرکت می کند.

Snowflake خلاصه سرمایه گذاری بصری است که نمره هر محور با 6 چک در 5 منطقه محاسبه می شود.

اطلاعات بیشتر در مورد این چک ها را در بخش گزارش های فردی یا در مدل تجزیه و تحلیل ما بخوانید.