چگونه کارگزار خود را انتخاب کنیم؟(سرمایه گذاری از بلژیک در سال 2023)

من یک سرمایه گذار را می شناسم که مجبور بود 70،000 یورو در هزینه مجازات بپردازد زیرا او با کارگزار اشتباه سرمایه گذاری می کرد. و نمونه کارها وی کمتر از 50،000 یورو ارزش داشت.

کارگزاری که شما انتخاب می کنید بخش مهمی از استراتژی سرمایه گذاری شماست. گرفتن کارگزار اشتباه می تواند بسیار پرهزینه باشد.

در اینجا 4 معیار مهم برای انتخاب کارگزار شما آورده شده است:

در این مقاله ، ما توضیح می دهیم که چگونه می توانید بدون ایجاد اشتباهات مبتدی ، کارگزار مناسبی را برای سرمایه گذاری خود انتخاب کنید.

یکی دیگر از اشتباهات مبتدی که من اغلب می بینم این است که مردم به تنهایی کارگزاران خود را بر اساس هزینه انتخاب می کنند. من فکر می کنم این یک اشتباه است

هزینه ها نقش دارند و بله ما باید به آنها توجه کنیم ، اما مهمترین بخش های سرمایه گذاری امنیت و ایمنی است.

هزینه های کم گاهی اوقات با هزینه ویژگی های مهم امنیتی و سیستم عامل های کم هزینه ممکن است گاهی اوقات وقتی اشتباه می شود ، بسیار پر هزینه تر به نظر می رسد.

همچنین ، در حالی که هزینه های معامله بر بازده هایی که از سرمایه گذاری خود دریافت می کنید تأثیر می گذارد ، آنها تاکنون کمتر از سایر جنبه ها مانند: توانایی شما در فروش وحشت ، توانایی شما در تعادل طبق برنامه ریزی شده ، هزینه های مداوم (هزینه های سالانه (هزینه های سالانه "را انجام می دهند.) ، هزینه های مدیریت حساب ، و غیره) و مالیات.

اما ، معرفی و هشدارهای کافی ، اجازه دهید شیرجه بزنیم.

چگونه کارگزار آنلاین خود را انتخاب کنیم

انواع مختلفی از کارگزاران وجود دارد:

• کارگزاران کامل خدمات ، که خدمات کاملی ارائه می دهند: مالیات ، برنامه ریزی جانشینی ، برنامه ریزی ثروت و مشاوره مالی.
• کارگزاران تخفیف ، که هزینه های کمتری را شارژ می کنند و با حداقل خدمات دیگر به صرافی ها دسترسی می یابند.

کارگزاران خدمات کامل بهترین گزینه برای سرمایه گذاران شاخص نیستند ، زیرا آنها گرانتر هستند و خدمات ارائه می دهند که معمولاً به آنها احتیاج نداریم ، یا به جایی دیگر می رسیم.

کارگزاران تخفیف برای سرمایه گذاران شاخص بهتر هستند زیرا بهینه سازی هزینه بخش مهمی از استراتژی ما است.

معیارهای زیر را هنگام انتخاب یک کارگزار تخفیف در نظر بگیرید:

1. امنیت: آیا می توانید تمام سرمایه گذاری های خود را از دست دهید؟

بدترین کابوس سرمایه گذاران ، از دست دادن نمونه کارها آنها به دلیل ورشکستگی ، سوء مدیریت یا کلاهبرداری است.

در سال 2008 نمونه های وحشتناکی مانند فروپاشی بانک Fortis در بلژیک و طرح بدنام مادوف پونزی در ایالات متحده وجود داشته است که هزاران سرمایه گذار میلیاردها یورو را از دست داده اند.

و هنوز صدها نمونه از کلاهبرداری و کلاهبرداری وجود دارد که توسط مقامات بلژیکی کشف نشده است (اغلب خیلی دیر).

به همین دلیل من تمام وقت تکرار می کنم که امنیت دارایی های شما معیارهای شماره یک برای انتخاب پلت فرم سرمایه گذاری یا کارگزار شماست.

چگونه می توان از سرمایه گذاری های خود محافظت کرد

در اینجا عناصر اصلی برای به حداکثر رساندن امنیت دارایی های شما آورده شده است:

1. اطمینان حاصل کنید که کارگزار شما به خوبی تنظیم شده است. این به معنای اجتناب از کارگزارانی است که در خارج از کشور تأسیس و تنظیم می شوند.
2. اطمینان حاصل کنید که سرمایه گذاری های شما در یک حساب متولی ، با یک موسسه مالی جداگانه و نه در کارگزار شما نگه داشته می شود. این به تفکیک دارایی گفته می شود و برای همه کارگزاران تنظیم شده در اروپا الزامی است. دارایی های شما متعلق به شما است و نه به کارگزار شما. اگر به هر دلیلی ورشکسته شود ، دارایی های شما محافظت می شود.
3. یک کارگزار را با شهرت خوب انتخاب کنید. کلاهبرداری و سوء مدیریت توسط کارگزار یک خطر اضافی برای در نظر گرفتن است. ما نتوانستیم نمونه هایی از کلاهبرداری یا سوء مدیریت توسط کارگزاران را پیدا کنیم که منجر به از دست دادن دارایی های مشتری می شوند ، اما هنوز هم می تواند اتفاق بیفتد. کارگزارانی را که نشان داده اند محافظت و ایمنی مشتری را در ابتدا قرار داده اند ترجیح می دهند و با تنظیم کننده ها سابقه ای تمیز دارند.
4. از روشهای تأیید اعتبار کاربر بسیار امن استفاده کنید: تأیید هویت 2 مرحله ای ، 2-عاملی یا بالاتر. از ورود ساده + سیستم احراز هویت رمز عبور یا سیستم های تأیید اعتبار پیامک خودداری کنید. استفاده از Digipass یا یک برنامه رمزگذاری شده بر روی تلفن شما استاندارد است.
5. از وام های امنیتی توسط کارگزاران مراقب باشید: در بعضی موارد ، می تواند در معرض خطر شما به دلیل سود یا مزایای بسیار کمی افزایش یابد. در حالی که وام های امنیتی یک عمل رایج و به طور کلی ایمن در صنعت مدیریت صندوق است (بیشتر ETF ها وام های امنیتی را مجاز می کنند) ، این برای کارگزاران اینگونه نیست. به طور کلی انتخاب یک کارگزار که دارایی های شما را وام نمی دهد ، به طور کلی ایمن تر است.

به عنوان مثال ، اگر در کارگزار هلندی Degiro به عنوان یک سرمایه گذار خرده فروشی (حساب اصلی) حساب کاربری خود را باز کنید ، موافقت می کنید که سرمایه گذاری های شما را می توان از بین برد. شما نمی توانید از برنامه وام دهی اوراق بهادار خودداری کنید (بیشتر کارگزاران دیگر این انتخاب را به شما می دهند). همچنین نمی توانید حساب کارگزار خود را بررسی کنید که آیا سرمایه گذاری های شما وام گرفته شده است یا خیر. با وام های اوراق بهادار ، سرمایه گذاری ها توسط متولی نگهداری نمی شوند ، زیرا آنها به یک سرمایه گذار دیگر وام داده می شوند ، اما متولی تعهد (IOU) به دگیرو و بنابراین سرمایه گذار دارد. این می تواند منجر به خطرات اضافی شود. شما می توانید اطلاعات بیشتر در مورد وام های اوراق بهادار در Degiro را در شرایط و ضوابط آنها بخوانید (ماده 20: "وام اوراق بهادار")

صندوق های ضمانت و حفاظت

در صورت ورشکستگی کارگزار ، مقررات مربوط به تفکیک دارایی اولین خط دفاع در برابر از دست دادن سرمایه گذاری های شما است.

در صورتی که کافی نباشد ، سرمایه گذاری شما با کارگزاران بلژیکی توسط صندوق های ضمانت و حفاظت (در اینجا در FR و اینجا در NL) ، مطابق با دستورالعمل اتحادیه اروپا 97/9/EC محافظت می شود:

• سپرده هایی از قبیل پول نقد و پس انداز تا 100000 یورو ، برای هر فرد در هر موسسه توسط صندوق ضمانت محافظت می شود.
• سرمایه گذاری هایی مانند ETF های سهام و ETF اوراق قرضه تا 20،000 یورو ، برای هر فرد در هر موسسه ، توسط صندوق حفاظت محافظت می شود.

در صورت کلاهبرداری ، سایر سوءاستفاده های اداری یا هنگامی که یک شرکت سرمایه گذاری به دلیل خطاهای عملیاتی قادر به انجام تعهدات خود نیست ، سرمایه گذار توسط این طرح های جبران کننده سرمایه گذار محافظت می شود و این تا 20،000 یورو برای هر موسسه است. در برخی از کشورهای اروپایی این ضمانت بیشتر است ، به عنوان مثال تا 70،000 یورو در فرانسه.

اما دوباره ، و برای نقل قول مالی SPF بلژیک (اینجا در FR و اینجا در NL):

توجه به حفاظت قانونی مهمی که مشتری از اوراق بهادار که به موسسه مالی خود واگذار کرده است ، توجه می کند. در واقع ، مشتری همچنان صاحب مشروعیت عناوین خود است و حق ادعای مستقیم بر روی آنها دارد. این بدان معنی است که اوراق بهادار باید توسط متصدی بازگردانده شود و بنابراین هرگز نمی تواند در بخش عمده ای از دارایی های یک ورشکستگی احتمالی قرار بگیرد.

مداخله ای از طرف سیستم حفاظت فقط باید در نظر گرفته شود اگر پس از بازگشت همه اوراق بهادار موجود ، مشتریان نتوانستند برخی از دارایی های خود را بازیابی کنند. چنین مواردی فقط در صورت بروز خطاهای اداری یا سایر بی نظمی ها باید رخ دهد.

2. دسترسی

این ممکن است واضح به نظر برسد ، اما شما می خواهید یک کارگزار انتخاب کنید که به شما امکان دسترسی به سرمایه گذاری های مورد نظر شما را می دهد.

در اینجا 3 سطح دسترسی مورد نیاز شما آورده شده است:

1. کارگزار باید به عنوان یک سرمایه گذار در دسترس شما باشد. کارگزاران بلژیکی ساکنان بلژیکی را می پذیرند ، اما اگر یک کارگزار خارجی را انتخاب کنید ، آنها باید ساکنان بلژیکی را بپذیرند.
2. کارگزار باید به شما در صرافی های مورد نظر دسترسی داشته باشد. ETF های اصلی در مبادلات آمستردام ، فرانکفورت (XETRA) و بورسا ایتالیا معامله می شوند.
3. کارگزار باید به ETF هایی که می خواهید در آن سرمایه گذاری کنید دسترسی داشته باشد.

با معرفی دستورالعمل اتحادیه اروپا 2009/65/EC در UCITS IV و مقررات کمیسیون 583/2010 کارگزاران فقط می توانند به ETF دسترسی پیدا کنند که سند اطلاعات اصلی سرمایه گذار (KIID) در دسترس است.

این سند حاوی مهمترین اطلاعات در مورد صندوق به زبان سرمایه گذار است. همه کارگزاران KIID های ETF هایی را که می خواهید در آن سرمایه گذاری کنید ندارند. و گاهی اوقات برخی از ETF ها به دلایل دیگر در دسترس نخواهند بود.

بیشتر افراد ETFS در جامعه آتش بلژیک در آن سرمایه گذاری می کنند با تمام کارگزاران اصلی در دسترس هستند. اما این به تماس با یک کارگزار از قبل آسیب نمی رساند تا قبل از باز کردن حساب ، آنها را بررسی کند.

3. راحتی

برخی از ویژگی های یک حساب کارگزاری می تواند به شما در رسیدن به اهداف سرمایه گذاری خود کمک کند.

در اینجا 4 ویژگی مهم کارگزار برای در نظر گرفتن:

1. تجربه ی کاربر
2. برنامه همراه
3. پشتیبانی مشتری
4. مدیریت مالیاتی

تجربه ی کاربر

همه سیستم عامل های کارگزار کاربر پسند نیستند ، برخی از آنها مانند کابین های سفینه فضایی به نظر می رسند ، با اطلاعات بسیار زیاد و زیر صفحه. به این دلیل است که بسیاری از آنها متناسب با نیاز معامله گران فعال هستند.

سرمایه گذاران شاخص سیستم عامل های کارگزار ساده را ترجیح می دهند که متناسب با نیازهای آنها باشد.

برنامه همراه

اکثر کارگزاران یک برنامه تلفن همراه خوب دارند ، اما می تواند همیشه سرمایه گذاری های شما را بررسی کند ، و این فقط کاری است که شما نمی خواهید انجام دهید. اگر خود را بیشتر از آنچه نیاز دارید ، برنامه را دنبال کنید ، برنامه را حذف کنید.

پشتیبانی مشتری

پشتیبانی خوب مشتری نیز مهم است. وقتی با یک چالش روبرو هستید ، این جایی است که ابتدا باید بروید. پشتیبانی خوب مشتری باید در مواقعی که به آن نیاز دارید (نه لزوما 24/7) در دسترس باشد و سریع پاسخ دهید. به وب سایت کارگزار مراجعه کرده و سوالات خود را در بخش خدمات به مشتری خود بپرسید. ما توصیه می کنیم سرویس پشتیبانی تلفنی کارگزاران مورد نظر خود را آزمایش کنید ، زیرا در صورت داشتن مشکل واقعی ، جایی که خواهید رفت.

همچنین به سؤالات متداول و مستندات موجود در وب سایت کارگزار نگاهی بیندازید.

مدیریت مالیاتی

تأخیر و اشتباه در پرداخت مالیات سرمایه گذاری در بلژیک می تواند منجر به مجازات های بسیار سنگین شود.

همانطور که در ابتدای مقاله توضیح دادم ، من یک سرمایه گذار را می شناسم که 2-3 سال سرمایه گذاری کرده بود و اعلامیه مالیات و پرداخت را به درستی انجام نداد. مجموع مجازات ها هنگام صحبت کردن حدود 70،000 یورو بود. اگر او یک کارگزار را انتخاب کرده بود که با آن مالیات ها سر و کار داشته باشد یا اینکه خودش آنها را به درستی مدیریت کرده بود ، می توانست از این امر جلوگیری شود.

مدیریت مالیات هنگام انتخاب کارگزار خود معیارهای مهمی است. شما می توانید خودتان این مالیات ها را محاسبه و پرداخت کنید ، اما این روند می تواند پیچیده باشد و تأخیر یا اشتباهات منجر به مجازات های مهم شود.

آیا کارگزار مالیات را در معاملات بورس اوراق بهادار (TOB) ، مالیات سود سهام و مالیات بر سود سرمایه در اوراق قرضه کسر می کند؟

کارگزاران اصلی بلژیکی (بولرو ، کیتراد و ساکسو بانک) با این مالیات ها به نمایندگی از سرمایه گذار با این مالیات ها برخورد می کنند و کار اداری مورد نیاز و خطر مجازات ها را کاهش می دهند.

با کارگزاران خارجی ، این همیشه اینگونه نیست. برخی از کارگزاران خارجی بخشی از مالیات ها را اداره می کنند ، برخی دیگر اصلاً.

4. هزینه

در جامعه سرمایه گذار تمرکز مهمی بر هزینه وجود دارد ، و این درست است ، اما معیارهای مهم دیگری که در بالا توضیح داده شد وجود دارد.

شما گاهی اوقات بهتر است به جای انتخاب ارزان ترین کارگزار ، کمی بیشتر برای امنیت و سهولت استفاده بپردازید.

انواع مختلفی از هزینه هایی وجود دارد که یک کارگزار می تواند آن را پرداخت کند. در اینجا موارد اصلی در نظر گرفته شده است:

1. هزینه های مدیریت حساب در حال انجام ،
2. هزینه معاملات ،
3. داده های بازار در زمان واقعی ،
4. انتقال امنیت.

هزینه های مدیریت حساب در حال انجام

برخی از کارگزاران هزینه های جاری مانند هزینه های حضانت یا مدیریت را پرداخت می کنند. این هزینه ها با گذشت زمان پیچیده می شوند و بر بازده شما تأثیر منفی می گذارد ، معمولاً بسیار بیشتر از هزینه های معامله.

هزینه معاملات

برای هر خرید یا فروش اوراق بهادار ، کارگزاران معمولاً هزینه معاملات را پرداخت می کنند. این هزینه ها با کارگزار تا کارگزار متفاوت است و معمولاً به این بستگی دارد:

• امنیت خاصی که در حال خرید یا فروش آن هستید
• مبلغ معامله
• بورس اوراق بهادار که در آن صورت می گیرد

داده های بازار در زمان واقعی

بیشتر کارگزاران داده های بازار را 15 دقیقه با تأخیر در بازار (از جمله قیمت سهام ، حجم و غیره) به صورت رایگان و شارژ برای داده های زمان واقعی ارائه می دهند.

این داده های زمان واقعی برای معامله گران فعال مهم است ، اما برای سرمایه گذاران شاخص بسیار کمتر است ، زیرا ما سرمایه گذاران طولانی مدت خرید و نگهدارنده هستیم. داده های بازار سهام 15 دقیقه ای معمولاً کافی است ، بنابراین نیازی به پرداخت داده های بازار در زمان واقعی نیست.

انتقال امنیتی

2 راه برای انتقال سرمایه گذاری های خود به یک کارگزار جدید وجود دارد

1. شما اوراق بهادار خود را در کارگزار A می فروشید و دوباره آنها را در کارگزار B. خریداری می کنید. در این حالت ، هزینه های معامله و مالیات های مرتبط با آن معاملات را پرداخت می کنید. به خاطر داشته باشید که این عمل ممکن است گاهی اوقات چند روز طول بکشد.
2. شما یک انتقال اوراق بهادار بین 2 کارگزار انجام می دهید. این چیزی است که می توانید در کارگزار جدید خود آغاز کنید و نیاز به پر کردن برخی از مدارک و هزینه انتقال دارد.

بسیاری از کارگزاران برای جذب سرمایه گذاران جدید تبلیغاتی دارند و غالباً برای بازپرداخت برخی یا تمام هزینه های انتقال خروجی برای نمونه کارها شما پیشنهاد می کنند.

من امیدوارم که این مقاله به شما کمک کند تا با انتخاب یک کارگزار مهم باشید و این به شما در سفر سرمایه گذاری کمک می کند.

اگر با سرمایه گذاری شاخص شروع می کنید ، حتماً کارگاه رایگان را برای مبتدیان تماشا کنید. من تمام جنبه های مهم سرمایه گذاری شاخص را پوشش می دهم و یک نقشه راه برای شروع کار ارائه می دهم.

و اگر می خواهید پشتیبانی خاصی برای سرمایه گذاری خود داشته باشید ، در اینجا [پیوند به صفحه مربیگری عمومی] چگونه می توانیم به شما کمک کنیم.